建筑装饰行业：建筑幕墙市场分析

提要：2013年，中国建筑装饰业总产值已达到2.97万亿元，同比增长12.90%，其中建筑幕墙是建筑装饰行业的一个重要分支，2013年中国建筑幕墙行业产值约占建筑装饰行业总产值的8%-10%。中国是在建和拟建超高层建筑最多的国家，在建和拟建150米以上建筑数量占全球的41.40%，200米以上建筑数量占全球的48.50%，这将进一步推动幕墙行业的发展。

近年来，建筑市场的繁荣有效地带动了建筑装饰业的发展。2013年，中国建筑装饰业总产值已达到2.97万亿元，同比增长12.90%，其中建筑幕墙是建筑装饰行业的一个重要分支，2013年中国建筑幕墙行业产值约占建筑装饰行业总产值的8%-10%。

从市场应用看，随着中国城市化进程的快速推进，数量庞大的大型公共建筑、商业楼宇及高端住宅不断涌现，是近年来中国建筑幕墙需求快速增长的重要原因 。从2013年的幕墙招标统计信息看，商业建筑在中国幕墙消费总额中占比最大，约占66.80%；其次是公共建筑，约占30.10%；高档住宅占比最小，约为3.1%。

从市场潜力看，随着我国城市建设占用耕地与保证粮食安全之间的矛盾日益尖锐，城市地区尤其是沿海发达地区可用土地已近极限，因此高层和超高层建筑是最优选择，而幕墙是高层建筑的最佳外围防护结构。此外，中国是在建和拟建超高层建筑最多的国家，在建和拟建150米以上建筑数量占全球的41.40%，200米以上建筑数量占全球的48.50%，这将进一步推动幕墙行业的发展。

从行业竞争格局看，伴随我国幕墙行业的爆发式增长，行业内竞争亦愈发激烈。一方面，不断有建筑业其他领域的公司切入到幕墙行业中来；另一方面，原有幕墙企业已开始分化，逐步呈现出强者恒强的态势。尽管我国幕墙行业目前营业额仍然维持高增长，但随着人工成本的增加，幕墙工程的利润已逐渐降低。幕墙行业增长模式由追求规模转为追求综合效益，价格不再是幕墙企业的惟一竞争指标，行业内的竞争将越来越多朝着精细化服务、工程设计能力、管理和创新能力等方面发展。

幕墙行业属于资本密集型行业，从行业内企业的发展条件看，目前大多数幕墙工程所采用的epc模式（设计-采购- 施工）需要承包商在工程多个环节进行一定的资金垫付，因此对幕墙企业的资金实力提出了较高要求。其次，历史业绩是幕墙高端市场竞争的决定性因素之一，尤其是在海外工程的竞争中，具有丰富工程经验和历史业绩的企业在未来高端幕墙工程招投标中将占据较大优势。最后，幕墙行业是建筑业中技术含量最高的产业之一，对于幕墙公司而言，研发设计能力是其核心竞争力的重要组成部分，行业内企业需不断加大对研发设计的投入以提升自身的设计能力和技术水平。

综上所述，幕墙行业市场规模仍将保持较快增长，但行业内竞争也将日趋激烈，只有兼具资金实力、历史业绩及技术水平优势的企业才能在未来行业整合中占据主导地位，不断扩大营业规模和提高市场占有率。